Column

Definition

    HAIRCUT          

self-explanatory

    PURCHASEPRICE    

self-explanatory

    WTAVGPURCHASEPRICE

For liquidation purposes?

    CURRENTPRICE     

self-explanatory

    COMMITMENTAMOUNT

What’s the difference between commitment  and face amount?

    FACEAMOUNT

same as COMMITMENTAMOUNT?

    NOTIONALAMOUNT

COMMITMENTAMOUNT*PURCHASEPRICE/100.0

    MTMAMOUNT

COMMITMENTAMOUNT*(CURRENTPRICE-PURCHASEPRICE)/100.0

    INDEPENDENTAMOUNT

NOTIONALAMOUNT*HAIRCUT/100.0

    SPECIFIEDAMOUNT

?

    STANDARDAMOUNT

?

    FUNDEDAMOUNT

same as NOTIONALAMOUNT?

    UNFUNDEDAMOUNT

?

Double notionalAmount = commitmentAmount * purchasePrice /100.00 ;
  // amount of collateral
  Double independentAmount = notionalAmount*haircut/100.00;
  // mark to market
  Double mtmAmount = commitmentAmount*currentPrice/100.00 - notionalAmount;
  // funded amount
  // if not revolver... have to check
  Double fundedAmount = notionalAmount ;
  // else fundedAmount = ?
  // unfunded amount
  Double unFundedAmount = notionalAmount - fundedAmount;     
  // if SRO.. ?
  Double nonSpecifiedAmount = fundedAmount;
  //double specifiedAmount = 0.0;
  // else (if NonSRO)
  // double nonSpecifiedAmount = 0.0;
  Double specifiedAmount = unFundedAmount;

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